大家好，我是中信保诚基金的黄稚。

3月12日周三，云计算相关概念集体上涨，IDC、AI算力、云计算等概念指数涨幅均超3%。

数据来源wind ，截至2025/3/12，14:00

     消息面上，为深入贯彻落实国家关于发展人工智能的战略部署，推动人工智能与云计算等前沿技术的深度融合，3月13日，“人工智能与可控云计算产业生态大会”将在杭州召开。根据议程，大会将正式发布杭州市算力资源调度服务平台，举行算力生态共同体签约仪式等，同时各大互联网公司会发表演讲。$中信保诚中证信息安全指数(LOF)C(OTCFUND|013083)$$中信保诚中证信息安全指数(LOF)E(OTCFUND|023594)$  $中信保诚中证信息安全指数(LOF)A(OTCFUND|165523)$

　　近年来，云计算加速从互联网向各行业渗透，科技巨头陆续加码。此前阿里巴巴集团CEO吴泳铭宣布，未来三年，阿里将      投入超过3800亿元，用于建设云和AI硬件基础设施，总额超过去十年总和。腾讯粤港澳大湾区算力中心项目总投资50亿元，一期项目具备20万台服务器的承载能力，预计2026年6月建成投产。$中信保诚中证智能家居指数(LOF)C(OTCFUND|013084)$ $中信保诚中证智能家居指数(LOF)A(OTCFUND|165524)$ $中信保诚中证智能家居指数(LOF)E(OTCFUND|023595)$

注：以上消息仅供示意，不代表对任何个股、行业的推介，也不构成任何投资建议。

运营商也加快算力中心等投资布局，中国电信临港信息园区二期项目拟投资250亿元，未来将打造超级算力中心，支持万亿参数大模型训练。中国联通京津冀数字科技产业园（北区）土建工程项目于2月正式启动建设……$中信保诚中证TMT(LOF)C(OTCFUND|013122)$  $中信保诚中证TMT(LOF)A(OTCFUND|165522)$

注：以上消息仅供示意，不代表对任何个股、行业的推介，也不构成任何投资建议。

站在当前节点，数据中心（核心城市、电价、能评有限）、算力租赁（主流 GPU和服务器吃紧）、IDC配套（如交期延长的柴油发电机等）或具备一定的远期涨价预期，国内算力市场相关企业有望受益。

随着云计算技术的不断成熟、应用领域的拓展及资本的持续投入，我国云计算市场规模预计将继续快速增长。根据中国信通院发布的《云计算白皮书（2024年）》的预测，2025年中国市场规模预计将超万亿元。

Wind数据显示，中证信息安全指数（399994.SZ）云计算含量较高，与云计算指数（884091.WI）共有17只交集成分股，占信息安全指数的权重合计45.31%。同时指数从底层芯片、到硬件设备、到应用软件等多个层面刻画信息安全主题，兼顾到网络安全、国产操作系统、安防、行业软件等众多科技时代的基础设施领域，投资逻辑较为清晰，或值得长期关注。（注：中证信息安全指数（399994.SZ）由中证指数有限公司编制和计算，其所有权归属中证。中证将采取一切必要措施以确保指数的准确性，但不对此作任何保证，亦不因指数的任何错误对任何人负责。）

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